phan tich dau tu chung khoan

- Các liên kết kinh tế của các khu vực, các quốc gia, các tập đoàn kinh tế ...

4.2.1.1 Phân tích môi trường đầu tư (tiếp)

(2) Phân tích tình hình kinh tế - chính trị - xã hội của quốc gia

* Môi trường chính trị xã hội

- Tình hình chính trị

- Môi trường pháp luật

+ Tính đồng bộ của hệ thống pháp luật

+ Tính khả thi của hệ thống pháp luật

+ Tính hiệu quả của hệ thống pháp luật

+ Tính quốc tế của hệ thống pháp luật

+ Tính ổn định của hệ thống pháp luật

4.2.1.1 Phân tích môi trường đầu tư (tiếp)

* Các điều kiện kinh tế vĩ mô

- Tổng sản phẩm quốc nội (GDP)

- Tỷ lệ lạm phát

- Tỷ lệ thất nghiệp

- Lãi suất

- Thâm hụt ngân sách

- Sự lạc quan hay bi quan của công chúng

- Chu kỳ của nền kinh tế

- Chính sách của chính phủ: chính sách tài chính, chính sách tiền tệ,

4.2.1.1 Phân tích môi trường đầu tư (tiếp)

(3) Phân tích ngành

Phân tích ngành thực chất là phân tích quan hệ cung - cầu một, hoặc một nhóm hàng hóa, dịch vụ do một ngành nào đó đảm nhận

- Phân tích chu kỳ sống của sản phẩm

- Phân tích cơ cấu và và các thế lực của ngành

4.2.1.1 Phân tích công ty

► Phân tích chiến lược phát triển của DN

- Lịch sử của doanh nghiệp

- Nguồn nhân lực của doanh nghiệp

- Người lãnh đạo của doanh nghiệp

- Người lao động của doanh nghiệp

- Nguồn lực tài chính của doanh nghiệp

Khách hàng và nhà cung cấp

Chiến lược kinh doanh của doanh nghiệp

+ Kế hoạch đầu tư phát triển công nghệ

+ Kế hoạch sản phẩm

+ Kế hoạch phát triển thị trường

+ Kế hoạch huy động vốn dài hạn

4.2.1.1 Phân tích công ty (tiếp)

► Phân tích tài chính doanh nghiệp

- Cơ sở dữ liệu: Bảng cân đối kế toán, báo cáo kết quả kinh doanh, báo cáo lưu chuyển tiền tệ, bản thuyết minh tài chính,...

Phương pháp phân tích:

+ So sánh (giữa thực tế với kế hoạch, kì này với kì trước),